股指期货早报：股指三度冲高回落,谨防弱势下行风险

股指期货早报 2011年3月4日 星期五 股指三度冲高回落 谨防弱势下行风险 【浙商期货·研究中心】 坚持“研究创造价值”理念，注重对国内外宏观经济、政策导向和投资策略等领域的研究，并将研究成果通过每日早会、浙商月报和年报等产品向投资者推广，不定期的投资、套利方案、专业的套保团队服务等已经成为投资者不可或缺的理财助手。公司还将与浙商证券携手将证券期货研究做到更好，把研发服务引入更深层次的阶段。 展望未来、期待辉煌，随着金融及衍生品业务的不断发展，在新的起点上，浙商期货的发展必将迎来一个更加灿烂辉煌的明天。 【分析师：潘俊】 TEL：（86571）87215357 E-mail:pj@cnzsqh.com QQ：44133046 【分析师：潘一诚】 TEL：（86571）87215357 E-mail：pyc@ cnzsqh.com QQ：435418699 【分析师：李晨】 TEL：（86571）87215357 E-mail：LC@ cnzsqh.com QQ：270611139 市场评论： 昨日中央两会正式拉开帷幕，政策面近期料不会有太大变化，国际周边市场仍饱受油价高企的侵袭，市场避险情绪有所加重。股指延续了前一日的弱势行情，投资者逢高减仓意愿依然强烈，两会期间股指震荡盘整概率较大，盘中金融保险板块走强支撑股指，成交量继续扩大，期指走势弱于大盘，走势上有破位迹象，成交及持仓量上扬，操作上持震荡思路，短线交易。 外盘表现： 美股截至收盘,道琼斯工业平均指数上涨了191.40点,至12258.20点,涨幅为1.59%;纳斯达克综合指数上涨了50.67点,至2798.74点,涨幅为1.84%;标准普尔500指数上涨了22.53点,至1330.97点,涨幅为1.72%。 今日财经要闻： 国土资源部： 今年房地产调控不放松 央行 ：今天跨境人民币业务四大重点 统计局：十一五期间 进出口总额超11万亿美元 央行 数据显示金融机构新增外汇占款再超五千亿元 今日关注数据： 美国2月份非农就业数据 美国2月份失业率 PDF 文件使用 "pdfFactory Pro" 试用版本创建 www.fineprint.cn 期市有风险 入市须谨慎 2 一、 每日市场评论 今日中央两会正式拉开帷幕，政策面近期料不会有太大变化，国际周边市场仍饱受油价高企的侵袭，市场避险情绪再度加重。股指延续了昨日的弱势行情，投资者逢高减仓意愿依然强烈，两会期间股指震荡盘整概率较大，盘中金融保险板块走强支撑股指，成交量继续扩大。 期指走势上逆转早盘涨势，尾盘均跌出日内新低。截至收盘，主力合约IF1103报3223.6点，下跌19.4点，跌幅0.6%；IF1104报3238点，下跌20点，跌幅0.61%；IF1106报3280点，下跌19.6点，跌幅0.59%；IF1109报3320.4点，下跌22.8点，跌幅0.68%。现货市场方面，指数收报3221.72点，下跌21.58点，跌幅0.67%。 期现套利方面，1103合约与沪深300指数价差全天在-9点至20点之间波动，激进的投资者根据近期价差波动规律可在20点上方减仓，盘中存在一定的套利空间。1103合约周四大部分时间持仓量维持在2.7万手至3.3万手之间。收盘时持仓为2.9万手，较上一交易日增加了2055手。期指走势弱于大盘，走势上有破位迹象，成交及持仓量上扬，操作上持震荡思路，短线交易。 PDF 文件使用 "pdfFactory Pro" 试用版本创建 www.fineprint.cn 期市有风险 入市须谨慎 3 全球主要股市涨跌幅： 指数 收盘 涨跌幅 指数 收盘 涨跌幅 道琼斯工业 12258.20 1.59% 上证指数 2902.98 -0.37% 纳斯达克 2798.74 1.84% 沪深300 3221.72 -0.67% 标准普尔500 1330.97 1.72% 香港恒生 23122.42 0.32% 法兰克福 7225.96 0.62% 国企指数 12658.18 1.21% 富时100 6005.00 1.52% 日经指数 10585.64 0.89% 国内各指数涨跌幅: 各指数涨跌幅-2.50%-2.00%-1.50%-1.00%-0.50%0.00%0.50%1.00%创业板指中小板指深圳100P深圳成指沪深300上证B股上证指数上证180中证100上证50 成分股权重前十名: 排名 代码 简称 权重 指数贡献点 最新价 涨跌幅 A股流通市值 A股总市值 （元） （%） （亿元） （亿元） 1 600036 招商银行 3.78 -0.96 14.03 4.16% 2478.56 2478.56 2 601318 中国平安 3.75 0 50.72 1.22% 2427.67 2427.67 3 601328 交通银行 2.92 -0.62 5.67 1.25% 1686 1686 4 600016 民生银行 2.72 -0.34 5.29 1.73% 1194.88 1213.31 5 601166 兴业银行 2.28 -0.63 27.14 1.00% 1626.35 1626.35 6 600000 浦发银行 2.23 -0.58 13.45 2.05% 1543.93 1929.92 7 600030 中信证券 1.9 -0.71 14.46 -0.75% 1425.13 1438.15 8 601601 中国太保 1.73 0.11 23.11 1.23% 1434.74 1452.86 9 601088 中国神华 1.63 -0.81 25.45 -1.70% 4151.16 4196.97 10 000002 万 科Ａ 1.61 0.29 8.19 -0.12% 790.83 792.81 PDF 文件使用 "pdfFactory Pro" 试用版本创建 www.fineprint.cn 期市有风险 入市须谨慎 4 300板块涨跌幅： 300板块涨跌幅-2.50%-2.00%-1.50%-1.00%-0.50%0.00%0.50%1.00%1.50%300医药300信息300消费300能源300工业300材料300可选300公用300电信300金融` 股指期货各合约走势图： 股指期货各合约走势图250027002900310033003500370010-4-1610-4-3010-5-1410-5-2810-6-1110-6-2510-7-910-7-2310-8-610-8-2010-9-310-9-1710-10-110-10-1510-10-2910-11-1210-11-2610-12-1010-12-2411-1-711-1-2111-2-411-2-1811-3-4IF当月连续IF下月连续IF下季连续IF隔季连续沪深300 前10席位净持仓和沪深300走势图： 前10席位净持仓与沪深300走势图-12000-10000-8000-6000-4000-20000200040002010-4-162010-5-42010-5-192010-6-32010-6-232010-7-82010-7-232010-8-92010-8-242010-9-82010-9-282010-10-202010-11-42010-11-192010-12-62010-12-212011-1-62011-1-21 2011-2-142011-3-12000220024002600280030003200340036003800前10位净持仓000300 PDF 文件使用 "pdfFactory Pro" 试用版本创建 www.fineprint.cn 期市有风险 入市须谨慎 5 二、 外盘简述 美国上周首次申请失业救济,非农生产率以及ISM非制造业指数均大幅好于预期,油价开始从高位回落,受此利好推动,周四美股高开高走,三大股指均大幅收高并挽回前几交易日跌幅。 截至收盘,道琼斯工业平均指数上涨了191.40点,至12258.20点,涨幅为1.59%;纳斯达克综合指数上涨了50.67点,至2798.74点,涨幅为1.84%;标准普尔500指数上涨了22.53点,至1330.97点,涨幅为1.72%。 经济数据方面，美国劳工部周四报告,截至2月26日一周首次申请失业救济人数下降了2万人,至36.8万人,创自2008年5月以来新低。此前一周数据从39.1万人向下修正至38.8万人。经济学家预计上周首次申请失业救济人数增9000人,至40万人。2月份供应管理协会(ISM)服务业指数上升至59.0,创自2005年以来新高,也好于市场预期。第四季度生产率增长2.6%,与市场预期相符。欧洲央行周四宣布维持当前利率在1%不变,市场猜测该央行将在今年稍晚时候开始加息，欧洲央行行长在随后的记者会上表示对于欧元区通胀的担忧，不排除在近期动用货币政策来减缓通胀的压力。 中东与北非形势依然紧张。国际能源署负责人周四表示,利比亚的动乱已经影响了欧洲石油供应,但他强调没有一个会员国要求动用战略石油储备。委内瑞拉总统查韦斯试图为利比亚进行调停,而利比亚也接受了调停计划,原油期货大幅下滑。 美元兑主要货币汇率小幅下跌,美元指数微跌至76.49点。欧元兑美元汇率上升至1.3936美元。泛欧道琼斯Stoxx 600指数上涨0.3%,报收283.6点。 纽约商业交易所(NYMEX)4月份交割的轻质原油期货价格下跌32美分,报收于每桶101.91美元,跌幅为0.3%,此前曾一度跌至每桶100.14美元。与去年同期相比,纽约原油期货价格上涨了26%。据美国能源部下属能源信息署(EIA)今天早些时候公布的报告显示,截至2月25日当周美国天然气库存减少850亿立方英尺(约合24亿立方米),降幅符合分析师此前预期区间的高端水平。市场研究公司Platts调查显示,分析师平均预期该周天然气库存为减少810亿立方英尺(约合23亿立方米)到850亿立方英尺。 PDF 文件使用 "pdfFactory Pro" 试用版本创建 www.fineprint.cn 期市有风险 入市须谨慎 6 三、今日财经要闻 1、国土资源部： 今年房地产调控不放松 国土资源部部长徐绍史在“保发展保红线工程2011年行动”会议上表示，2011年国土资源系统要坚持房地产调控不放松。他表示，1000万套保障房用地计划要单列、要应保尽保，同时严防出现高价地块。官方数据显示，2010年全国保障性住房用地供应2.47万公顷，同比增加124.5%。与前几年的供地情况同口径相比，保障性住房、中小套型普通商品房和其他住房实际用地10.89万公顷，同比增长42.5%。 2、央行 ：今天跨境人民币业务四大重点 央行副行长胡晓炼日前在“跨境人民币业务暨有关监测分析工作会议”上作出表示，“十二五”开局之年，跨境贸易人民币结算试点有望扩至全国。与此同时，央行还将积极回应境外货币当局将人民币纳入其外汇储备的需求。央行此次会议部署了2011年推动跨境人民币业务的四项工作：一是继续扩大跨境贸易人民币结算试点。二是稳步扩大人民币在跨境投融资中的作用。实施好跨境对外直接投资人民币结算试点，继续开展外商直接投资境外项目人民币融资等个案试点，积极研究外商直接投资人