大同证券同赢晋矿投资晨报

第1页 编 辑：同赢晋矿投顾中心 联系电话：0356-3662341 邮 件：jckwj@dtsbc.com.cn 地 址：晋城市北石店（晋煤集团丰翠大厦二层） 邮 编：048006 【国内市场昨日行情】 指数名称 收盘 涨跌 上证综指 2633.66 2.26% 深证成指 10825.17 2.45% 中小板指 5505.11 2.48% 创业板指 972.53 1.52% 沪深 300 2863.72 2.43% 香港恒生 21091.18 0.56% 【国际市场昨日行情】 指数名称 收盘 涨跌 道琼斯 10497.88 -0.38% 纳斯达克 2264.56 -1.04% 标准普尔 1106.13 -0.69% 日经指数 9664.11 -0.91% 【大宗商品】 商品名称 收盘 涨跌 NYMEX 原油 76.92 -0.091%COMEX 黄金 1165.00 0.396%投资晨报 2010 年 7 月 29 日 星期四 23°C～35°C 晴【内容摘要】 ■盘面分析 1、周三股指低开高走 蓝筹板块带动股指单边上扬； 2、市场热点全线激活 小阴之后强势逼空； 3、两市报收中阳线 2554 亿元总成交额较前日放大近四成； 4、沪指突破 2600 点 逼近前期整理高点 2686 点； 5、市场踏空悔恨心理远比短期被套风险更为强烈； 6、农行计入指数利好周四即将告一段落； 7、需密切关注短期周期性行业补涨效应之后的演变趋势。 ■财经信息 1、农行今日起计入指数 指基配置不超 20 亿元； 2、一行三会联合发文推进农村金融创新； 3、3 年期央票发行量减半 本周或净回笼 440 亿元； 4、光大银行8月18日登陆上交所； 5、工行拟 A+H 配股募资不超过 450 亿元； 6、证监会：加强内幕信息管理 推动上市公司监督管理条例； 7、山西证券首发申请审核被取消； 8、30 亿社保基金入市反攻 人寿再砸百亿买股买基金。 ■操作策略 操作上应更加趋于谨慎，控制仓位，切勿盲目追涨。 ■股票池 《股票池》暂无变动。 ■公告提示 第2页 ※盘面分析 周三沪深两市小幅低开，指数早盘回探60日均线获得支撑后便在地产、银行等蓝筹板块的带动下稳步上扬，市场人气再度活跃。午后大盘明显放量，资金积极流入，推动指数逐级走高，热点不断活跃。与之前09年1月中旬和09年9月上旬出现的七连阳相比，本次在小阴线后的拉升更为猛烈，应该是得益于权重板块的强势上行。截至收盘，两市双双报收于中阳线，全日共成交2254亿元，较前日放大近四成。 盘面上，权重股、题材股全线普涨,其中水泥板块早盘率先启动推升股指,地产、黄金、煤炭板块紧随其后出现大涨,盘中已无下跌板块,两市不足30家个股下跌。截至收盘,两市板块处于全线上涨状态,其中机械、黄金、电子信息等板块涨幅居前,而保险、旅游酒店、酿酒食品板块表现较弱。 ※财经信息 ★农行今日起计入指数 指基配置不超 20 亿元 农业银行今日计入上证综指和沪深 300 等成份指数。按昨日收盘数据测算，农行涨跌 1%将带动上证综指上下浮动 1.37 点，但对沪深 300 指数影响甚微。 点评：计入指数将使指数基金被动配置农业银行，但由于资金总量不大，对农行股价影响很小。不过结合近期市场反弹强度，农行计入指数后估值存在一定提升空间，对市场影响中性偏乐观。 ★一行三会联合发文推进农村金融创新 中国人民银行中国银行业监督管理委员会、中国证券监督管理委员会、中国保险监督管理委员会联合发文关于全面推进农村金融产品和服务方式创新的指导意见。 点评：数据显示，2009 年至今，共有 14 家涉农企业在中小企业板和创业板市场实现上市融资，合计募集资金 118.8 亿元；截至 2010 年 6 月末，共有 31 家涉农企业通过银行间债券市场发行短期融资券 604 亿元，中期票据 179 亿元，中小企业集合票据 4.2 亿元，合计募集资金 787.2 亿元。文件推出或加快农企上市步伐，该消息利好农业银行，同时利好农业板块上市公司。 ★3 年期央票发行量减半 本周或净回笼 440 亿元 资金面持续宽松，货币市场指标利率——7 天回购加权平均利率报 1.69%，较前收盘跌 5 个基点；隔夜回购加权平均利率收报 1.45%，大致与前收盘持平。1 年期央票收益率持平于 2.1318%；3 个月期 Shibor跌 1.21 个基点，至 2.4647%。 点评：央行公告显示，周四将在公开市场发行 850 亿元 3 年期央票，发行量较上周减少近五成；同时发行 第3页 220 亿元 3 月期央票，发行量大减逾七成，该消息为宏观市场中性偏好。 ★光大银行 8 月 18 日登陆上交所 接近光大的消息人士称，光大银行计划于 8 月 18 日正式在上交所挂牌上市。该行将在 7 月 30 日刊登招股说明书，并于 8 月 2 日起展开路演及机构询价。 点评：自 26 日过会后，如果上市时间表顺利获批，光大备战上市的时间算起来只有 16 个工作日。期间要完成路演、询价、战略配售、网下与网上申购，日程之紧超乎想象，对市场有一定负面影响。 ★工行拟 A+H 配股募资不超过 450 亿元 工行再融资方案尘埃落定。工行 28 日晚间公告称，工行董事会全票审议通过关于 A 股和 H 股配股方案的议案，拟配股募集资金总额不超过人民币 450 亿元。此外，工行将私有化工银亚洲。 点评：本次配股 A 股配售对象全体 A 股股东。至于汇金是否全额参与配股尚不得而知。三大国有上市银行的配股计划都将通过 A+H 融资的方式完成。加上发行的可转债在内，三大行的再融资规模共计 2450 亿元人民币，该消息对市场构成利空。 ★证监会：加强内幕信息管理 推动上市公司监督管理条例 证监会有关部门负责人表示，大力督促上市公司健全信息披露事务管理制度，依法公平披露信息。加强与相关部门以及地方政府的沟通协作，强化内幕信息知情人监管，有序扩大内幕信息知情人登记制度的试点范围和登记范围。 点评：积极推动《上市公司监督管理条例》的出台，完善公司治理规则体系，对资本市场长期利好。 ★山西证券首发申请审核被取消 中国证监会 28 日公告，鉴于山西证券股份有限公司尚有相关事项需要进一步核查，决定取消第 116次发审委会议对该公司发行申报文件的审核。 点评：本次山西证券 IPO 的联席主承销商共有两家，其中的中德证券实际上是山西证券控股 66.7%的子公司。控股子公司保荐母公司上市，开了资本市场先河。 ★30 亿社保基金入市反攻 人寿再砸百亿买股买基金 本周二(7 月 27 日)，沪深股市在 7 连阳之后出现调整，市场谨慎氛围渐浓，中国人寿这只大鳄却再度豪掷百亿挥师入市，在当天申购基金就高达 30 亿元，再次跑在其他险资的前面。 点评：社保基金入场，并不意味着政府认为现在就是市场的底部。如果指数再跌，社保基金还是会继续投放资金入场，他们并不是完全关注收益，但总体对市场有积极作用。 第4页 ※操作策略 从盘面上分析，昨日大盘气势如虹，沪指一举突破2600点整数关，接近前期平台的高点（2686点），大盘如此势如破竹的逼空走势有些超出预期。 从心理学考虑，目前市场中等待回踩确认的资金再一次无奈选择观望或是追高。在现今环境下，投资者心里面对踏空带来的悔恨远比短期被套风险更为强烈，心理考验斗争加剧，在前期持续逼空之后，市场人气已经被带动，当大多数人都期待回踩加仓，大盘反而选择继续大幅逼空，目的只为吸引更多场外观望资金追涨介入。 对目前的行情研判，思路是：由强周期性行业超跌之后发起技术反弹，在农行上市利空消化之后，利好效应显现，股指开始持续放量上涨。权重板块轮番发力，同时农行带来的指数调整利好效应，又使股指从2400走到2600，而昨日从涨幅居前的股票来看，个股演绎补涨行情，化工、地产、水泥、传媒娱乐、农林牧渔、电子信息等板块走势较强。而此时也应该提醒投资者注意补涨行情之后的危机，在周四农行指数推动效应宣布结束之后，股指上涨动能将经受考验，若出现从补涨演变到滞涨，则需投资者果断选择获利了结。对踏空投资者来说，目前重要的是保持一份淡定的心态。 技术上，股指报收中阳线，逼空行情再次显现，大盘再次站稳所有均线之上，成交量也连续的放出，多头资金在不断的买入，MACD的红色柱体再次放大，KDJ金叉后成45度角发散，后市仍可看高一筹。但从近期看，多方量能释放过快，不利于行情的长远发展，本轮行情从时间和空间上都已经受限。 消息面，农行今日起计入指数，指数基金配置不超20亿元，对市场仍有一定积极作用；3年期央票发行量减半，本周或净回笼440亿元；30亿社保基金入市反攻，人寿再砸百亿买股买基金，看好A股市场；光大银行8月18日登陆上交所，上市日程之紧超预期；工行拟A+H配股募资不超过450亿元，对市场构成利空；山西证券首发申请审核被取消；美联储褐皮书：某些地区增长速度放缓，美股微跌。 操作策略上，股指仍有一定的上涨空间，但随着市场获利盘的累积以及下降通道中轨的压力，操作上应更加趋于谨慎，切勿盲目追涨。仓位较重者仍应采取反弹减仓的操作策略，同时仓位较轻的投资者可在控制仓位的前提下，适当参与市场热点或近期涨幅不大的补涨类个股。 ※股票池 【激进型股票池】（选股理由：技术形态较好，可做反弹或短期介入） 第5页 代码 简称 调入日期 调出日期调入理由 调出理由 操作建议区间涨幅空仓 【稳健型股票池】（选股理由：基本面较好，形态较好） 代码 简称 调入日期 调出日期调入理由 调出理由 操作建议区间涨幅600219 南山铝业 2010.05.25 6.7 日短线投资者已提示调出 09年业绩快报0.50元，利润增长13%，较佳 保持20%仓位-4.41% 600535 天士力 2010.05.26 5.28 日短线已经提示调出 特对对象增发，发行价格不低于26.73元/股。现代中药的龙头企业，加上FDA认证的预期，基层需求的大幅释-5.22%放，新获批的亚单位流感疫苗项目的广阔前景 保持20%仓位 2.56% 600123 兰花科创 2010.05.31 公司与山西亚美大宁能源有限公司签订重大优质股权受让意向书，获批后有望促进公司投资收益大幅增长40%以上，并成为其第一控股股东 保持20%仓位-6.06% ※公告提示 〖对外投资〗 600193 创兴置业 公司收到参股子公司上海振龙房地产开发有限公司的通知，知悉根据上海振龙与华宝信托有限责任公司签订的《千足金－华龙结构化证券投资资金信托计划资金信托合同》，上海振龙近期以自有资金投资共计 16,500 万元，以一般受益人加入千足金——华龙结构化证券投资资金信托计划。 600325 华发股份 董事会同意公司下属全资子公司中山市紫悦山苑房地产开发有限公司增加注册资本 9700 万元。 第6页 600588 用友软件 董事会通过公司收购江门用友软件有限公司的业务及相关资产，收购价为1,320,000 元；通过公司收购常州用友信息技术有限公司的业务及相关资产，收购价为 4,796,378 元；通过公司收购徐州市用友软件公司的业务及相关资产，收购价为 4,580,876.03 元等。 600460 士兰微 董事会通过公司拟同意在士兰集成内组建多芯片高压功率模块制造生产线，计划从今年起在未来的 2--3 年内安排投资 13500 万元，其中 2010 年投资 2500 万元；通过公司拟为士兰明芯在农行杭州下沙支行所实际形成的债务，其中债务本金最高余额折合人民币伍仟万元提供担保。 000962 东方钽业 董事会通过关于对控股子公司追加投资的议案；关于公司购买土地重大投资事项的议案；关于为控股股东提供担保的