融资融券日报：沪指上涨，两融下降

敬请参阅最后一页重要声明 证券研究报告 第 1 页 共 6 页 证券研究报告 融资融券日报 沪指上涨 两融下降 2019.09.30 冯刚勇（分析师） 马英博（研究助理） 电话： 020-88836128 邮箱： feng.gangyong@gzgzhs.com.cn ma.yingbo@gzgzhs.com.cn 执业编号： A1310519030001 A1310118080002 主要观点： ⚫ 27日，创指高开高走沪指震荡，创指涨逾1%。盘面上，科技股表现活跃，数字货币、半导体、消费电子等集体拉升，受消息刺激，虚拟现实板块走强，昨日表现强势的银行股、白酒概念走弱。午后两市盘整，创指涨幅扩大，权重银行股带动指数一度走高，受消息刺激，科创板股票异动拉升。总体上，两市成交额缩量，创下本月新低，市场赚钱效应差。两市成交额3976.8亿元，北向资金净流入逾3亿元。截至收盘，沪指涨0.11%；深成指涨0.89%；创指涨1.46%。盘面上，语音技术、消费电子、光刻胶等板块涨幅居前，白酒概念、机场航运、交运设备服务等板块跌幅居前。整体来看，A股震荡调整，中期建议关注有业绩支撑的标的，继续关注货币政策落地影响和后续经济数据。 ⚫ 主要数据： ⚫ 个股方面，昨日融资余额增加比例居前的标的股票有益丰药房(66.12%)，铂力特(48.37%)，顺丰控股(42.85%)，美吉姆(33.01%)，浙江永强(30.51%)。融资余额减少比例居前的则有焦作万方(-26.7%)，中颖电子(-19.47%)，大参林(-17.01%)，通富微电(-16.86%)，紫金银行(-16.06%)。 ⚫ 行业方面，上一交易日行业整体呈现融资净流出态势，融资规模增加最多的行业有家用电器(6124.48万元)，交通运输(3045.41万元)，房地产(3041.76万元)。融资规模减少最多的行业有电子(-94051.78)万元，计算机(-64553.62)万元，银行(-56885.8)万元。 风险提示： ⚫ 市场波动超出预期的风险；融资融券市场发展不及预期的风险。 上证指数走势 两融余额走势（单位：亿元） 融资融券余额 9,596.06 融资余额 9,474.07 融券余额 121.99 广证恒生宏观策略公众号 2,7002,8002,9003,0003,100 融资融券日报 第 2 页 共 6 页 图表1. 上一交易日融资净买入-47.49亿元 图表2. 上一交易日融券净卖出-5.02亿元 资料来源：Wind、广证恒生 资料来源：Wind、广证恒生 图表3. 行业融资净买入情况（单位：万元） 资料来源：Wind、广证恒生 02,0004,0006,0008,00010,00012,00002004006008001,0001,2001,4003/315/146/308/119/2711/1512/272/153/295/136/278/89/2011/812/202/93/22融资买入额融资卖出额融资余额28486888108128148-5051015202510/1711/3001/1603/0804/2506/1207/2709/1111/0212/1802/1103/2705/1607/0208/15融券卖出额融券余额融券余额-100,000.00-80,000.00-60,000.00-40,000.00-20,000.000.0020,000.00家用电器交通运输房地产商业贸易休闲服务公用事业传媒纺织服装采掘电气设备轻工制造综合建筑材料汽车钢铁机械设备建筑装饰国防军工通信食品饮料医药生物化工农林牧渔有色金属非银金融银行计算机电子 融资融券日报 第 3 页 共 6 页 图表4. 上一交易日融资余额变化前10个股 排名 证券代码 证券简称 增速% 证券代码 证券简称 增速% 1 603939.SH 益丰药房 66.12 000612.SZ 焦作万方 -26.70 2 688333.SH 铂力特 48.37 300327.SZ 中颖电子 -19.47 3 002352.SZ 顺丰控股 42.85 603233.SH 大参林 -17.01 4 002621.SZ 美吉姆 33.01 002156.SZ 通富微电 -16.86 5 002489.SZ 浙江永强 30.51 601860.SH 紫金银行 -16.06 6 300316.SZ 晶盛机电 29.85 002080.SZ 中材科技 -15.77 7 600083.SH 博信股份 28.53 300328.SZ 宜安科技 -15.76 8 300747.SZ 锐科激光 26.69 600183.SH 生益科技 -15.12 9 603318.SH 派思股份 24.95 002796.SZ 世嘉科技 -13.55 10 600754.SH 锦江酒店 23.1 002600.SZ 领益智造 -13.32 资料来源：Wind、广证恒生 图表5. 上一交易日两融标的股票涨跌前10名 排名 证券代码 证券简称 涨幅% 证券代码 证券简称 涨幅% 1 002070.SZ 众和退(退市) 10.17 000996.SZ 中国中期 -10.02 2 002142.SZ 宁波银行 5.41 002428.SZ 云南锗业 -10.01 3 000572.SZ *ST海马 4.97 000975.SZ 银泰资源 -10.00 4 300251.SZ 光线传媒 4.19 002371.SZ 北方华创 -10.00 5 600525.SH 长园集团 4.17 300052.SZ 中青宝 -10.00 6 601818.SH 光大银行 4.07 600146.SH 商赢环球 -9.99 7 601872.SH 招商轮船 3.83 000876.SZ 新希望 -9.99 8 601009.SH 南京银行 3.80 600592.SH 龙溪股份 -9.97 9 600517.SH 置信电气 3.54 002237.SZ 恒邦股份 -9.97 10 002461.SZ 珠江啤酒 3.31 300152.SZ 科融环境 -8.79 资料来源：Wind、广证恒生 融资融券日报 第 4 页 共 6 页 图表6：两融标的股票资金流入、流出前10名 排名 资金流入前10名 资金流出前10名 证券代码 证券简称 净流入资金 （单位：万元） 证券代码 证券简称 净流入资金 （单位：万元） 1 600036.SH 招商银行 73,145.64 000063.SZ 中兴通讯 -41,839.93 2 601818.SH 光大银行 26,586.29 601318.SH 中国平安 -35,964.93 3 601288.SH 农业银行 26,211.88 300059.SZ 东方财富 -35,464.33 4 601166.SH 兴业银行 20,211.58 600547.SH 山东黄金 -31,077.03 5 601398.SH 工商银行 19,492.91 000977.SZ 浪潮信息 -30,013.22 6 600094.SH 大名城 18,260.72 000876.SZ 新希望 -27,674.98 7 000002.SZ 万科A 15,326.53 600519.SH 贵州茅台 -26,909.48 8 601009.SH 南京银行 14,790.59 000858.SZ 五粮液 -23,160.99 9 002142.SZ 宁波银行 10,262.15 600703.SH 三安光电 -22,100.82 10 601939.SH 建设银行 7,389.35 002129.SZ 中环股份 -21,789.15 资料来源：Wind、广证恒生 融资融券日报 第 5 页 共 6 页 宏观策略研究团队介绍： 具有国际视野和丰富经验的复合型团队，精心打造“共振▪转折”研究体系，包括趋势判断五项法、三维度行业配置法以及卓越多因子组合三个子体系，以强调共振、把握拐点及注重量化为研究特色，致力于为客户提供更好的策略服务，提高判断成功率，追求持续稳定的超额收益，将理想照进现实。 团队研究成果及荣誉：连续4年荣获中国证券业协会国家级奖项（含一等奖）；2013年中国证券业金牛分析师评比中获投资策略团队第四名；2013年金融界38家券商周策略英雄榜准确率排名第二；研究成果多次发表于国内外顶级刊物。 团队成员简介： 副总经理：冯刚勇 中国科学技术大学MBA，中南大学工学学士，2018年12月入职广证恒生研究所有限公司，任副总经理。曾任广发证券零售业务管理总部研究总监，广发证券投资管理总部大宗商品业务负责人、广发证券研究所执行董事和首席分析师、宝钢集团宁波钢铁公司生产主管。在广发证券研究所任首席分析师时，多次获得新财富最佳分析师第二名、第三名，金牛最佳分析师第一名、第二名，水晶球最佳分析师第二名、第三名。 港股研究员：朱俊谦 （香港恒生派驻） 英国伦敦大学学院经济和统计学士，2014-2016年于香港恒生银行投资产品及顾问服务部任职, 2016年派驻广证恒生, 具备中、港、海外三地投资分析视野经验，主要研究方向：港股市场研究，沪深港通等研究。 助理研究员：马英博 河南大学与澳大利亚维多利亚大学双学士，暨南大学经济学硕士。2017年开始从事宏观经济研究，目前主要研究方向为宏观经济增长和大类资产配置。 融资融券日报 第 6 页 共 6 页 广证恒生： 地 址：广州市天河区珠江西路5号广州国际金融中心4楼 电 话：020-88836132，020-88836133 邮 编：510623 股票评级标准： 强烈推荐：6个月内相对强于市场表现15%以上； 谨慎推荐：6个月内相对强于市场表现5%—15%； 中 性：6个月内相对市场表现在-5%—5%之间波动； 回 避：6个月内相对弱于市场表现5%以上。 分析师承诺： 本报告作者具有中国证券业协会授予的证券投资咨询执业资格，以勤勉的职业态度，独立、客观地出具本报告。本报告清晰、准确地反映了作者的研究观点。在作者所知情的范围内，公司与所评价或推荐的证券不存在利害关系。 重要声明及风险提示： 我公司具备证券投资咨询业务资格。本报告仅供广州广证恒生证券研究所有限公司的客户使用。 本报告中的信息均来源于已公开的资料，我公司对这些信息的准确性及完整性不作任何保证，不保证该信息未经任何更新，也不保证我公司做出的任何建议不会发生任何变更。在任何情况下，报告中的信息或所表达的意见并不构成所述证券买卖的出价或询价。在任何情况下，我公司不就本报告中的任何内容对任何投资做出任何形式的担保。我公司已根据法律法规要求与控股股东（广州证券股份有限公司）各部门及分支机构之间建立合理必要的信息隔离墙制度，有效隔离内幕信息和敏感信息。在此前提下，投资者阅读本报告时，我公司及其关联机构可能已经持有报告中提到的公司所发行的证券或期权并进行证券或期权交易，或者可能正在为这些公司提供或者争取提供投资银行、财务顾问或者金融产品等相关服务。法律法规政策许可的情况下，我公司的员工可能担任本报告所提到的公司的董事。我公司的关联机构或个人可能在本报告公开前已经通过其他渠道独立使用或了解其中的信息。本报告版权归广州广证恒生证券研究所有限公司所有。未获得广州广证恒生证券研究所有限公司事先书面授权，任何人不得对本报告进行任何形式的发布、复制。如引用、刊发，需注明出处为“广州广证恒生证券