融资融券日报：沪指震荡，两融上升

敬请参阅最后一页重要声明 证券研究报告 第 1 页 共 7 页 证券研究报告 融资融券日报 沪指震荡 两融上升 2017.1.10 分析师：苏培海 电话：020-88836116 邮箱：suph@gzgzhs.com.cn 执业编号：A1310515120001 主要观点：  市场方面，周一沪指小幅低开，整体上全天维持震荡走势，军工混改全天领跑，上涨0.54%，报收3171点，站上30日线。沪股通净流出8.29亿，深股通净流入8.93亿。盘面上，国防军工、机械设备、钢铁等板块领涨，仅农林牧渔板块下跌。元旦假期后，资金回流入A股，沪指连续拉升，已上行至30日线和60日线附近。短期流动性环境改善和宏观经济稳定运行，为当前A股运行提供了良好的基本面支撑，但成交量跟进有限，也显示出市场情绪还未能完全恢复，反弹还未能走出技术面修复的范畴。目前来看，混改依然是市场热点，从国企混改横向过渡至军工混改，后市投资者可留意混改概念中的中小盘股，分仓操作，低吸为主。  两融方面，两融余额9332.17亿元，较前一交易日有所上升。其中融资余额9294.69亿元，净流入0.16亿元。行业方面，多数行业呈净流入态势，融资资金流入居前的板块是国防军工板块和非银金融板块，融资资金流出居前的板块是商业贸易板块和传媒板块。目前市场上风险偏好有所上升，融资融券余额由跌转升。 主要数据：  个股方面，上一交易日融资余额增加比例居前的标的股票有海澜之家（18.74%）、隆鑫通用（17.63%）、国药股份（16.49%）、江南水务（15.81%）、武汉控股（13.31%）。融资余额减少比例居前的则有国电电力（-12.08%）、出版传媒（-7.60%）、老凤祥（-6.87%）、青岛啤酒（-6.40%）及金龙汽车（-6.25%）。  行业方面，上一交易日多数行业呈现融资净流入态势，融资规模增加最多的行业是医药生物（5068.37万元）、休闲服务（804.52万元），融资规模减少最多的五个行业是商业贸易（-16915.90万元）、传媒（-14472.43万元）、公用事业（-13041.38万元）、银行（-9428.24万元）、有色金属（-9297.24万元）。 风险提示 市场波动超出预期的风险；融资融券市场发展不及预期的风险。 上证指数走势 两融余额走势（单位：亿元） 融资融券余额 9332.17 融资余额 9294.69 融券余额 37.48 广证恒生宏观策略公众号 3,0003,0503,1003,1503,2003,250 敬请参阅最后一页重要声明 证券研究报告 第 2 页 共 7 页 图表1：昨日融资净买入0.16亿元 图表2：昨日融券净卖出2.82亿元 资料来源：Wind，广证恒生 资料来源：Wind，广证恒生 图表3：最近1周两融数据概览（单位：亿元） 截止日 沪深两融余额(亿元) 融资余额(亿元) 融资净买入额(亿元) 融券余额(亿 元) 2017-1-9 9,332.17 9,294.69 0.16 37.48 2017-1-6 9,328.96 9,294.53 -34.47 34.43 2017-1-5 9,365.38 9,329.00 -17.69 36.38 2017-1-4 9,380.38 9,345.95 -12.38 34.43 2017-1-3 9,392.05 9,358.33 0.63 33.72 资料来源：Wind，广证恒生 图表4：行业融资净买入情况（单位：万元） 资料来源：wind，广证恒生 8,6008,8009,0009,2009,4009,6000200400600800融资买入额融资偿还额融资余额26283032343638404244464850-14914融券卖出额融券偿还额融券余额-20,000-10,000010,00020,00030,00040,000国防军工非银金融房地产通信交通运输机械设备轻工制造纺织服装电子汽车建筑材料建筑装饰农林牧渔钢铁综合家用电器休闲服务采掘食品饮料医药生物化工计算机电气设备有色金属银行公用事业传媒商业贸易 敬请参阅最后一页重要声明 证券研究报告 第 3 页 共 7 页 图表5：上一交易日融资余额增加前10标的股票 排名 证券代码 证券简称 增速(%) 融资余额(万元) 占流通市值比 1 600398.SH 海澜之家 18.74 5,494.37 0.33 2 603766.SH 隆鑫通用 17.63 37,741.56 2.05 3 600511.SH 国药股份 16.49 7,517.00 0.86 4 601199.SH 江南水务 15.81 4,082.87 0.54 5 600168.SH 武汉控股 13.31 4,005.95 0.53 6 601566.SH 九牧王 11.34 6,552.38 0.66 7 600803.SH 新奥股份 10.99 5,088.46 0.34 8 601985.SH 中国核电 10.69 53,261.13 1.74 9 600086.SH 东方金钰 9.43 67,884.44 5.62 10 601588.SH 北辰实业 9.42 5,483.96 0.49 资料来源：wind，广证恒生 图表6：上一交易日融资余额减少前10标的股票 排名 证券代码 证券简称 增速(%) 融资余额(万元) 占流通市值比 1 600795.SH 国电电力 -12.08 149,748.96 2.34 2 601999.SH 出版传媒 -7.60 31,825.47 4.53 3 600612.SH 老凤祥 -6.87 2,265.81 0.18 4 600600.SH 青岛啤酒 -6.40 39,454.47 1.91 5 600686.SH 金龙汽车 -6.25 8,611.60 1.29 6 601607.SH 上海医药 -6.11 56,157.14 1.43 7 601997.SH 贵阳银行 -5.63 26,843.49 3.36 8 600761.SH 安徽合力 -5.31 29,123.21 3.50 9 600415.SH 小商品城 -4.95 98,535.30 2.13 10 600838.SH 上海九百 -4.23 105,611.31 13.98 资料来源：wind，广证恒生 敬请参阅最后一页重要声明 证券研究报告 第 4 页 共 7 页 图表7：上一交易日两融标的股票涨跌前10名 排名 证券代码 证券简称 涨幅（%） 证券代码 证券简称 涨幅（%） 1 601678.SH 滨化股份 10.0418 000998.SZ 隆平高科 -4.8941 2 601999.SH 出版传媒 10.0086 600797.SH 浙大网新 -4.8148 3 600435.SH 北方导航 9.9786 300122.SZ 智飞生物 -4.4539 4 000825.SZ 太钢不锈 9.9502 002299.SZ 圣农发展 -4.4357 5 600495.SH 晋西车轴 7.5812 600568.SH 中珠医疗 -4.0462 6 600677.SH 航天通信 6.7871 300052.SZ 中青宝 -3.7643 7 600765.SH 中航重机 6.4970 000063.SZ 中兴通讯 -3.7108 8 000550.SZ 江铃汽车 6.3673 002050.SZ 三花智控 -3.2724 9 600998.SH 九州通 6.3484 600800.SH 天津磁卡 -2.8740 10 000901.SZ 航天科技 5.8483 002408.SZ 齐翔腾达 -2.6587 资料来源：wind，广证恒生 图表8：两融标的股票资金流入、流出前10名 排名 资金流入前10名 资金流出前10名 证券代码 证券简称 净流入资金（单位：万元） 证券代码 证券简称 净流入资金（单位：万元） 1 601989.SH 中国重工 73,086.2629 000651.SZ 格力电器 -39,351.3295 2 601766.SH 中国中车 35,491.3409 000063.SZ 中兴通讯 -31,112.8659 3 000725.SZ 京东方A 33,289.1628 600718.SH 东软集团 -22,037.6601 4 000768.SZ 中航飞机 32,154.9577 000413.SZ 东旭光电 -19,600.9677 5 600495.SH 晋西车轴 30,223.4200 600489.SH 中金黄金 -16,020.1305 6 601668.SH 中国建筑 24,874.4438 002408.SZ 齐翔腾达 -13,865.7911 7 600118.SH 中国卫星 24,568.9383 600677.SH 航天通信 -13,247.2734 8 600115.SH 东方航空 24,290.3730 000998.SZ 隆平高科 -12,606.1841 9 600150.SH 中国船舶 22,307.8637 600209.SH 罗顿发展 -11,407.2138 10 600879.SH 航天电子 21,559.7344 600547.SH 山东黄金 -11,038.3092 资料来源：wind，广证恒生 敬请参阅最后一页重要声明 证券研究报告 第 5 页 共 7 页 图表9：上一交易日两融标的股票重要公告 股票代码 股票简称 公告内容 600008 首创股份 公司拟出资9,720万元参与设立项目公司，占90%股权 000988 华工科技 出资6000万元设立华工医疗，持股85.71% 600611 大众交通 转让复地集团0.295%的股权给浙江复星，协商作价8,335万元 002416 爱施德 用自有资金10亿元设立全资子公司爱施德小贷 600446 金证股份 以306万元出售成都金证同洲科技51%的股权 资料来源：wind，广证恒生 敬请参阅最后一页重要声明