一般保险行业的变革力量和创新趋势：前有激流，未雨绸缪

前有激流，未雨绸缪一般保险行业的变革力量和创新趋势 02 03目录简介 04第一部分 变革保险行业的力量 07变革力量的影响 08未来的场景 16结语 23第二部分 保险行业面临的创新 24尾注 30主要联系人 31 04文启斯中国金融服务行业审计领导合伙人bman@deloitte.com.cn支宝才管理咨询合伙人dzhi@deloitte.com.cn前言新经济和Fintech不仅为我们的生活带来便利，提升了效率，更在本质上改变了企业的商业模式，以及产品和服务的交付方式。例如：共享经济下财产所有权、使用权分离，改变了过去人们拥有和使用财产的模式，传统视角的保险关系已经不适合新的客户需求；Fintech的影响也非常深远，自动驾驶汽车改变了对驾驶人的定义，保单所有权也将从个人转移到软件或技术提供商。互联网已经改变了我们的生活，物联网方兴未艾，网络化和数据化为风险预防提供了更多可能，也直接提供了相关的手段和技术。未来的客户除了愿意投资在预防和控制风险外，更愿意为更明确的时间和空间范围内的风险买单，而不是像现在一样为了一个“大概念”风险后果提前支付一大笔费用，保险产品小型化和“分时化”将成为趋势。未来另一个重要变化是保险价值链的分解。传统模式中，除分销和小部分风险转移外，保险公司占据着保险价值链大部分环节，近年来快速发展的互联网保险已经在一定程度开始重新定义保险价值链。未来企业和个人对于自身风险管理能力的提升，将冲击保险公司传统的风险管理“池化”模式，风险管理的价值转移将进一步侵蚀保险市场份额。而P2P保险、数据化中介、第三方风险资本等业务模式创新和新兴行业力量也将对行业价值链产生冲击。经过几十年的发展，中国的保险行业从“无”到有，取得了辉煌的成绩，当然也存在很多挑战。现在中国的保险行业进入了一个新的发展阶段，虽然没有明确的划分标准，但是大家基本共识的是2017年开始，中国保险行业将进入了改革或快速变革期。在这个关键节点，我们将本篇研究报告分享给我们中国的保险行业客户，报告系统地研究了关于变革保险行业的力量，以及保险行业创新的趋势。中国的保险行业未来机遇和挑战并存。我们的看法是积极乐观，机遇大于挑战，但能够准确把握住行业变革和创新趋势的企业才能成为最后的赢家。前有险滩，未雨绸缪，让我们共勉！ 05尊敬的各位行业同仁：众所周知，保险机构不常追逐创新潮流，这也许是我们不希望看到的局面。作为一个通过严谨的风险评估为客户提供服务的行业，保险业在金融科技的激流暗涌冲击之下仍然步伐稳健。但前沿的变革力量已经开始暗潮涌动，并逐步推动行业创新。这些变革力量通过新技术减少人为因素的风险，逐步深入产业链，促使价格进一步透明化，并不断催生新产品。这些变化亦存在于其他相关领域，按点击数付费的模式让代销商和客户不得不为非自有资产投保。另外，它们还存在于各类数据中，以期预见未来。这些趋势交织而行。例如，社交数据和物联网（IoT）可通过预测性分析提供商业洞察；共享经济和P2P保险公司不断改变着保险的消费方式和组织结构。2015年，德勤和世界经济论坛（下称“论坛”）发布了一份题为《未来的金融服务业：颠覆性创新如何重塑金融服务架构，提供服务方式及消费》的报告，探讨颠覆性创新对金融服务的影响。本文内容基于论坛报告对一般保险的核心发现展开，首先讨论变革力量对现有保险机构产生的影响；结合这些影响，我们预测了未来可能出现的几类场景。本文主要探讨变革的影响和未来的场景，同时文章最后也将对驱动这些变革的创新加以分析。我们希望通过本文以及德勤美国金融服务中心的另一份出版物《身处边缘的保险公司》（“Insurers on the brink”）中的观点能帮助您在多变的保险环境中制定合适的战略。此致Neal Baumann保险全球领导人德勤有限公司nealbaumann@deloitte.comRob Galaski金融服务行业未来论坛 德勤领导人德勤加拿大rgalaski@deloitte.ca 06保险业外围创新保险业现有竞争者行业内的新兴创新不断变化的客户预期第三方资本数字化中介机构P2P保险共享经济自动驾驶与高级驾驶辅助系统社交网络和大数据物联网机器学习与预测性分析分布式记账技术短时型保险图1 07第一部分 变革保险行业的力量众所周知，保险是用来规避风险的业务。创新滞后将使客户期望和保险公司能力之间的差距日益增大。保险行业现在已为重塑作好准备。在德勤与论坛合作编制的报告中，我们做出了关于保险业未来的大胆预测： •零售银行将受到较大的颠覆创新的冲击，但受影响最大的可能是保险业。与其他金融服务相比，保险的未来更加充满不确定性，因为来自行业内部和外部的多重力量都会产生影响。在保险业内部，InsurTech（保险科技）的到来使2016年成为一个重要转折点。大量新竞争者涌入，其中包括新一代分销中介、P2P保险公司以及再保险平台，纷纷发掘客户的痛点。全球保险机构和经纪公司都已经推出了一些创新计划，以期跻身于最活跃的InsurTech投资者之列。而在保险业外部，自动驾驶汽车和共享经济等变革力量在过去一年取得了惊人的发展，它们正在改变我们拥有和使用财产的方式。除此之外，包括大数据、机器学习和分布式记账技术在内的创新，让保险公司找到了新的突破途径。即将为保险业带来结构、消费和供应方面的变革力量均已就位，蓄势待发。我们将在本文中探讨这些来自于保险业内外的各种变革力量会以何种方式改变未来的市场格局。第一节“变革力量的影响”中，将讨论这些力量对保险行业的六点潜在影响，其中有些因素互为促进，也有一些彼此冲突。在第二节”未来的场景”中，我们将探讨这些影响如何汇集并促成未来可能的四种场景，同时将谈及这几种场景中的潜在制胜战略。如果您不熟悉图1中列出的变革力量，但希望做进一步了解，请参阅第23页中关于“变革保险行业的力量”一节的详细内容。 08变革力量的影响形成这些新兴力量的保险机构都有哪些？它们往往追求相似的结果，相互竞争。商业机构可能会承担或代表以前一直属于个人险种保险责任下的风险。受保风险可通过保险配置和期限得以化解。个人化的风险定价亦可能导致客户风险差异化。但与此同时，汽车和财产安全性的增强能够降低并同化风险，将保险向商品化推进。另一方面，设计开发和承保相分离，可以为消费者带来更新颖、专业、且具有竞争力的保险服务。现有保险机构和新进入的行业竞争者对于不断涌现的变革力量的不同反应决定着这些影响带来的究竟是促进还是制约。 09保单商业所有权未来，商业机构可能承载很大一部分与个人资产相关的责任。（图2）很多共享经济平台聚集和代表了个人客户的保险需求，这些保费已涵盖在客户每次支付的使用费中。若用户不拥有特定的财产，如ZipCar或C a r2G o，那么就很难将保单与特定用户相关联。鉴于此，这些公司倾向于使用商业车队保险，或对这些风险进行自保险和再保险，再将保险费纳入按使用量支付的费用中。另一方面，对于用户可将自有资产提供给他人使用的共享经济平台，如Uber和Airbnb，也往往倾向于购买一些保险产品以提高自身的商业易用性。此外，P2P保险提供商汇集了大量个体风险，并将其转移给传统的保险公司。由于P2P保险公司建立的资金池只对应保费的一部分，如免赔额，所以需要与传统保险公司合作以共同承担其余的风险。另外一项重大变化是，自动驾驶汽车和高级驾驶辅助系统（ADAS）会使保单的所有者发生变化。大多数与自动驾驶汽车相关的责任，将从司机转移至制造商。新一代汽车也将带来新的风险类型，例如网络风险，这在传统车险中未曾涉及。这些风险因此能够由汽车制造商一方承担，从而降低零售客户的保险需求量。同时，由于与制造算法相关的风险更为复杂，制造商需要保险公司提供更多专门且定制化的保障服务能力。在共享经济中，共享乘车平台采用由平台自有的自动驾驶车辆所组成的车队，加速了保单商业所有权的转变。2016年，通用汽车宣布向Ly f t进行战略投资，是迈向这一趋势的典型案例。1沃尔沃宣布将承担100%的责任2015年，沃尔沃公布了一项计划，表示将对于其生产的自动驾驶汽车造成的事故承担全部相关责任。沃尔沃总裁兼首席执行官汉肯塞缪尔森指出，尽管尚无相关监管框架出台，但这项技术的应用已经迫在眉睫。2 预计谷歌和奔驰也将采用类似举措。3据报告，在2016年的道路试验期间，确有数起自动驾驶车辆事故。这类事件可能会促使更多的厂商承担起相应责任。4 10图2 保单商业所有权的转变能够防止市场份额持续受到侵蚀目前将来对市场参与者的影响产品类型从个人保单向商业保单转变，要求具备强大的承保能力非保险公司通过建立和提高自身的风险评估与保障能力，将给保险业带来一定的市场份额侵蚀再保险公司角色得以扩展——商业所有人与再保险公司直接合作以转移个人风险保单所有权和财产使用权不匹配，存在司机的道德风险必备条件自动驾驶技术和共享经济模式得到广泛应用监管许可保单所有人可以是非资产所有人商业机构 提供完 备、合 理 的 承 保 范 围，并解决潜在的利益冲突 11保险期限缩短保险公司决定着保费计算的大部分要素，此外还有很多要素基于统计数据而非场景数据或行为数据而定。因此，大多数保单每年只有一次或两次续保，更频繁地收集统计数据和计算保费会直接推高经营成本。但现在，这一局面正在改变。从客户的角度来看，为偶尔的活动或行为购买整年的保险产品并不划算。例如，在其他条件都相同的情况下，对于多数时间在家办公的车主，其保费不一定低于每日通勤的车主。但共享经济以及在线订购应用的出现，让客户提出了这样的问题：是否可以根据财产的使用情况来确定保费？为一辆长期停在车库里的车购买一整年的车险，或是无论天气干旱还是多雨都购买12个月的洪水保险，都更像是一种浪费。过不了多久，人们就不再需要为这种情况买单了。有了移动应用，人们只需要在手机上滑动手指，就可以立即购买小型保险产品。远程传感器能对相关信息进行传输，保险公司可以根据客户的特定习惯或情况调整保费。拥有从海量数据中提炼洞见和预判趋势的强大分析能力，是实现这一切的基础。简而言之，决定产品发展的不是保险精算师，而是市场需求。市场中开始出现针对资产使用时间、用量或是客户行为而设计的模块化产品。人们可以自由选择启用或停用保险产品，比如在使用财产时或觉得风险较大时才选择启用。同时，相较按一年或半年期的固定收取方式，保费收取也将更为灵活和多变。但即便如此，短期保单可能对应更高的单价。若人们只在风险较高时购买保险，则不能享受到保险期限内原活跃和非活跃期之间保费的交叉补贴，使节省的保费远低于预期。对市场参与者的影响随着客户频繁地启用和暂停保险计划，保险公司在客户生命周期内平摊风险的能力将下降来自年付保费的现金流更加难以预测，可能出现新的风险