豆类及主粮期权早报

李立勤投研高级经理从业资格号：F3074095交易咨询号：Z0017896邮箱：lilq@wkqh.cn黄柯涵期权研究员从业资格号：F03138607电话：0755-23375252邮箱：huangkh@wkqh.cn 豆二（B）-市场数据与策略建议 行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）b2607合约昨日收盘价3488元，相较前日收盘下跌22元，下跌0.62%，成交量165996手，较前日减少23158手，持仓量148548手，较前日减少7075手（2）B（豆二期权）隐含波动率维持在均值0.1608上方水平波动(3）B期权持仓量PCR收报于0.5765，位于近一年来的16.33%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，B期权标的压力位为3550，支撑位为3550。 期权策略建议 行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）c2607合约昨日收盘价2332元，相较前日收盘上涨15元，上涨0.64%，成交量589213手，较前日减少114906手，持仓量911274手，较前日减少49650手（2）C（玉米期权）隐含波动率维持在均值0.1171上方水平波动(3）C期权持仓量PCR收报于0.437，位于近一年来的17.96%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，C期权标的压力位为2500，支撑位为2320。 期权策略建议 行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）cs2607合约昨日收盘价2722元，相较前日收盘上涨34元，上涨1.26%，成交量205020手，较前日减少118586手，持仓量248161手，较前日减少17957手（2）CS（淀粉期权）隐含波动率维持在均值0.1252上方水平波动(3）CS期权持仓量PCR收报于0.6693，位于近一年来的45.31%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，CS期权标的压力位为2800，支撑位为2650。 期权策略建议 （1）方向性策略：构建看涨期权牛市价差组合策略，获取方向性收益(2）波动性策略：无 行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）m2609合约昨日收盘价2905元，相较前日收盘下跌18元，下跌0.61%，成交量935728手，较前日减少260451手，持仓量2422790手，较前日减少9286手（2）M（豆粕期权）隐含波动率维持在均值0.1656上方水平波动(3）M期权持仓量PCR收报于0.7074，位于近一年来的64.08%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，M期权标的压力位为3000，支撑位为2950。 期权策略建议 （1）方向性策略：无(2）波动性策略：构建卖出看涨+看跌期权组合策略，获取期权时间价值，动态地调整持仓头寸，使得持仓头寸delta保持中性。如：S_M2607P2700和S_M2607C2850