黑色期权早报

李立勤投研高级经理从业资格号：F3074095交易咨询号：Z0017896邮箱：lilq@wkqh.cn黄柯涵期权研究员从业资格号：F03138607电话：0755-23375252邮箱：huangkh@wkqh.cn |行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）i2609合约昨日收盘价759元，相较前日收盘下跌6元，下跌0.78%，成交量253919手，较前日减少12096手，持仓量597662手，较前日减少11751手（2）1（铁矿石期权）隐含波动率维持在均值0.2175上方水平波动(3）期权持仓量PCR收报于1.0927，位于近一年来的42.04%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，1期权标的压力位为920，支撑位为700。 期权策略建议 （1）方向性策略：轻仓构建牛市价差策略，获取标的上涨的有限收益，如：B_12607C780，S_I2607C790(2）波动性策略：构建做空波动率的卖出宽跨式策略，获取期权时间价值收益，动态调整持仓delta保持中性，如：S_I2607C800，S_I2607P750 行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）rb2610合约昨日收盘价3157元，相较前日收盘下跌3元，下跌0.09%，成交量611010手，较前日减少9274手，持仓量1709040手，较前日减少13840手（2）RB（螺纹钢期权）隐含波动率维持在均值0.1657上方水平波动(3）RB期权持仓量PCR收报于1.1496，1位于近一年来的96.73%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，RB期权标的压力位为3200，支撑位为2600。 期权策略建议 （1）方向性策略：轻仓构建熊市价差策略，获取标的继续下行的有限收益，如：B_RB2607P3150，S_RB2607P3000(2）波动性策略：构建做多波动率的买入宽跨式策略，获取隐波从低位回归的均值回归收益，如：B_RB2607C3300，B_RB2607P3050 行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）SA609合约昨日收盘价1157元，相较前日收盘下跌14元，下跌1.19%，成交量684134手，较前日减少115254手，持仓量1279230手，较前日增加30849手（2）SA（纯碱期权）隐含波动率维持在均值0.3268上方水平波动(3）SA期权持仓量PCR收报于0.3106，位于近一年来的37.55%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，SA期权标的压力位为1200，支撑位为1140。 期权策略建议 （1）方向性策略：无(2）波动性策略：无（期权主力合约接近到期） 行情解读与策略建议 标的行情解析及期权因子研究 （1）SF607合约昨日收盘价5920元，相较前日收盘上涨38元，上涨0.64%，成交量170109手，较前日减少6435手，持仓量144424手，较前日减少7407手（2）SF（硅铁期权）隐含波动率维持在均值0.2315上方水平波动(3）SF期权持仓量PCR收报于0.9468，位于近一年来的87.35%水位。（4）期权的角度看标的压力位和支撑位，SF期权标的压力位为6000，支撑位为5800。 期权策略建议 （1）方向性策略：无(2）波动性策略：无（期权主力合约接近到期